小额信贷的国际经验和中国实践(2)
小额信贷从诞生以来，在国际社会上倍受关注。它被当作消除贫困、促进就业的一种独特的金融方式，正在世界上发展中国家中日益得到重视与推广。各个发展中国家根据自身的经济状况形成了各自的发展模式。小额信贷能够迅速得到发展的原因正是因为它不同其他商业贷款门槛高、额度大的特点，它主要面对的对象是贫困人群，贷款额度小并且免担保或者担保方式开放多样。这种来源快、规模大的资金融通方式有效地改善了许多贫困人口及小微企业的资金融通问题。使很多贫困地区的经济状况得到有效发展，随着这种特殊的信贷模式的迅速发展，普遍认为这是目前缩小城乡收入差异的一个有效手段。
但是它迅猛发展的同时，也正是因为它的自身特点，加之在我们国家的发展起步慢，而基于我们国家的国情，人口基数大，贫困人口巨大，贫困深度大，在实践的过程暴露了许多不可忽视的问题。比如在某些农村地区，小额贷款仍旧难以满足该地区经济的发展要求，额度小，发放分散使得贷款利息不足以补偿业务成本等等，这些因素已经慢慢成为约束小额信贷健康持续发展的“瓶颈”。
这些问题只有得到重视和解决，才能使小额信贷健康的发展下去，最大程度的去改善发展中国家的贫困状况。
1.资金筹集缺乏稳定性，没有持续的资金来源
为了避免小额信贷公司吸收存款，维护金融宏观环境的稳定性，中国人民银行规定商业性的小额信贷运营机构的经营只能以自身或受赠本金，或者个别批发资金作为资金来源。这种逻辑思路在维护整个国家宏观经济的环境稳定下面是值得肯定的。但是从另一方面讲，在商业的持续性这一层面来看，小额信贷市场上这种“只贷不存”的小额信贷机构生存空间极为狭小。因为在现实情况中，小额贷款公司常常会遇到一些实际的制约，如借代对象还款能力差，缺乏实物担保和业务成本高等等，这往往使得机构投资者承担很大的信用风险，而小额贷款公司本身财务甚至会出现亏损，长久下去很难维持。即使勉强维持下来，也很难有多余的资金来源去扩大业务规模，因为一旦出现资金链的断裂或短期断层，将会使公司面临破产的风险。所以要保证小额信贷公司在商业上的可持续发展，首先必要解决的问题就是投资者的资金来源问题。解决这一问题论文网，制约小额信贷更大范围与更大规模的推广的瓶颈也将迎刃而解。
2.小额信贷的保障机制都不完善
小额贷款因为它本身的特殊性，给它的发展带来很多难以回避的风险。首先这种贷款方式面对的对象是贫困人口，而农村务农人口在贫困人群中占据着很大的比重。因而资金的使用去向大多数是农业生产，这里就涉及到在信贷管理中无法控制的农业生产上的自然风险。另一方面，在贷款自身以外，贷款外部也面临着一些严重的风险，一即是信用风险，因为借贷对象的特殊性以及借贷门槛的偏低，往往面临着农户缺乏信用意识而出现的赖债、逃债的现象。而缺乏实物担保也使得小额信贷公司缺乏对农户贷款偿还的约束力。
其二是法律风险，在农村贫困地区，农户的法律意识普遍淡薄，对贷款的权利与还款义务只存在表面上的认识，因而常常存在款项的违规使用情况，例如多个贷款集合在一人手中使用的现象，这使得风险进一步叠加，假如一旦出现资金的操作不当无法还款，小额信贷公司的经营将会难以为继。而由于小额信贷额度小，款项分散与农村地区执法难度大的特点，小额贷款公司的执法成本极高，所以很难对借贷对象给予有效地法律约束。
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