笔者通过对镇江地区进行实地访谈，主要目的在于搜集社会人士对于互联网金融的看法和建议。同时也考察了互联网金融在社会上的普及率。通过访谈资料显示，超过60%的受访人士表示不了解互联网金融，这表明了两个问题:一是互联网金融在民间（或线下）的普及率很低；二是在国内互联网金融具有非常大的潜在市场。如谢平先生给出了预测：在将来银行、券商和交易所等中介都不起作用，贷款、股票、债券等的发行和交易以及全款支付直接在网上进行，资金供需双方直接交易，可以达到比直接融资和间接融资更有效的资源配置。当市场的资源配置充分有效时，那么市场就接近了无金融中介状态。互联网金融的形式既不同于商业银行间接融资，也不同于资本市场直接融资[1]。 这个预测过于绝对，但是它说明了互联网金融在将来的金融业务中所担任的角色是非常重要的。

本文主要想解决是：一，互联网金融的出现是不是未来金融业务的发展趋势；二，P2P模式的出现是如何社会闲散资金得到了充分利用。文章首先介绍了互联网金融的产生原因、发展、实践和国内外相关理论，其次介绍了互联网金融的主要组成部分-----P2P网络借贷平台的发展现状以及其发展过程中出现的合法性问题和信用问题。最后我们对以上的研究内容进行结论，并提出P2P网络借贷平台走向良好发展轨道的对策。

1 互联网金融：实践及理论

1.1互联网金融：实践及发展

   互联网金融是传统金融行业与互联网技术相结合的新兴产物。国内学者普遍认为以现代互联网技术为基础的金融行业称为互联网金融。

    前几年，互联网金融还只是一个理念，而在短短的几年后，就在全世界掀起了普及浪潮。这对于传统的电子商务和传统金融来说是一个无法预料的现象。在经过十来年的技术和理论积累后，互联网与金融的融合终于越过了外部技术运用的初级阶段，开始对核心金融业务进行渗透并融合，这一现象促使了互联网金融的诞生和新金融模式的大市场，在各界都想着进入这一领域的同时，也引发了争议和忧虑。    

在互联网金融刚普及到中国，阿里小贷、财付通以及第三方支付平台等金融机构都开始在互联网数据开发的基础上挖掘潜在的金融业务附加值，并搭建出不同于银行传统模式的互联网业务平台。就像中投总经理谢平说的那样“对于互联网金融。人们应该具备想象力”，而其今后的发展必将彻底改变现有的传统金融模式[2]。  

互联网金融的实践：互联网金融三种模式

    一、宜信模式：因为宜信模式的平台无法从政府机构获得银行牌照，所以宜信就以自然人债务担保的方式来进行着类似于银行的金融业务。其具体的操作方式是以平台负责人为借款人，通过高于银行利率向外界借款。这时平台负责人承担借款债务，然后平台负责人通过更高的利率将借款放给那些需要资金的人，形成债务转移。宜信的放款利率普遍较大，一般情况下能够达到2.5%的月息，所以其坏账成本自然高于其他平台或模式。由于该模式是快速从客服手里以高利率借来资金，便会急着寻早借款人，把钱快速的放出去，这就意着对借款人的身份信息及信用评估有所放宽，导致放贷风险会很高，其坏账率也会很高。所以宜信要确保其坏账率在可控范围之内。该模式的风险除了房贷风险外，还有政策风险。由于该模式的操作方式有非法集资的嫌疑，所以其还要承担法律风险。

    该模式的特点有：一是它有保障金制度。该模式的操作流程里出借人没有参与审核，且与平台没有正式签订双方债权合同，而只有债权转让合同。该模式的出借人的风险是最大的。二是资金风险控制。该模式采取的是分散贷款和每月还款的方式，最大限度地保障了借款人还款效率。该模式在对借款人审核时都要求当面会谈，以考查借款人的信用和基本身份信息。